Фильм снят по произведению Виктора Гюго.
1690 год. Гуинплейн, сын мятежного лорда Кленчэрла, в отместку продан жестоким королем странствующим цыганам. Они вырезали на лице ребенка постоянную улыбку. Убегая из страны, они бросают мальчика и он, бредя в поисках жилья, находит младенца в руках мертвой матери. Это была слепая девочка Дея. Со временем их дружба перерастает в нежную любовь.
В бродячей цирковой труппе вместе с "нормальными" актерами выступают люди с экстремальными отклонениями в физическом развитии. Красавица-гимнастка Клеопатра случайно узнает, что восхищенный ее красотой лилипут Ганс унаследовал крупное состояние. Она притворяется, что любит Ганса, и заставляет его расстаться с карлицей Фридой, с которой он помолвлен. Клеопатра и Ганс играют свадьбу, гостями на которой становятся все цирковые уродцы группы и любовник Клеопатры - силач Геркулес. Уродцы хотят провести ритуал принятия Клеопатры в "свой круг", но опьяневшая красавица и Геркулес начинают над ними издеваться. Калеки понимают, что Клеопатра далеко не так великодушна...